Приветствую всех посетителей сайта killerwhale.ru!
Сегодня был довольно сложный день, мною принято волевое решение о ликвидации портфеля. Главными причинами стали потеря психологического равновесия и серьезные ошибки в управлении последних дней. Кроме того, обстановка на фондовом рынке становится довольно тревожной, поэтому было принято решение зафиксировать ту прибыль, которая накапливалась в течение последнего года и понаблюдать за рынком в течение некоторого времени со стороны до восстановления внутренней уверенности. Подобный подход позволяет мне избегать попадания в состояние тильтов, кроме того всегда полезно по настоящему прочувствовать результаты управления и потратить часть полученной прибыли. Так что сегодня много времени было потрачено на закрытие позиций, которые я удерживал, начиная с июля 2014 года.
В целом удалось ликвидировать позиции с прибылью, хотя потери по некоторым эмитентам оказались довольно значительными, я бы даже сказал непозволительными с учетом накопленного опыта торговли. Статистику по портфелю с подробным анализом я постараюсь выложить в ближайшее время. А пока краткие итоги.
Итак, доходность портфеля в пересчете по простой ставке составила 17,68% годовых. Если учесть, что банковские ставки на момент формирования портфеля были на уровне 9 – 11% годовых в рублях, то результат достойный. Тем более, что и сейчас предложения в банках колеблются в пределах 11 – 13% годовых в рублях.
Максимальное время удержания отдельных позиций составило 433 дня.
Портфель состоял только из акций. Среди отобранных эмитентов числились: Yandex clA, Аэрофлот, Газпром, МосБиржа, НМТП, РусГидро, Уралкалий, Соллерс, Сбербанк, ДВНП, Трансаэро.
Наибольший убыток был получен, как вы уже, наверное, догадались, по акциям Трансаэро и составил 33,05% от вложенных средств, однако доля в портфеле на момент ликвидации достигала 10,09%, поэтому убыток оказался серьезным и нивелировал значительную часть прибыли.
С другой стороны, наиболее удачным вложением оказалась покупка акций НМТП. Помимо полученных самых высоких дивидендов, удалось выиграть на росте курсовой стоимости порядка 128,52%. Доля в портфеле на момент ликвидации позиции составляла 13,44%.
Также стоит отметить, что из 11 бумаг закрыты с прибылью лишь 5 (НМТП, МосБиржа, РусГидро, Уралкалий, Соллерс), в то время как по 6-ти эмитентам зафиксирован убыток (Трансаэро, Yandex clA, Аэрофлот, Газпром, Сбербанк, ДВНП). В целом диверсификация позволила обеспечить умеренный риск по портфелю и избежать еще более страшных последствий от вложения в трешевые активы, подобные Трансаэро (смотри график динамики активов).