Наступили очередные выходные февраля, и можно проанализировать расстановку сил на российском фондовом рынке. В этом обзоре я не буду касаться вопросов старта олимпиады в Сочи, обострения ситуации на Украине, а также информационного противостояния России, США и Евросоюза. Мы будем смотреть только на графики и пытаться понять диспозицию ключевых игроков. Начнем с анализа индекса ММВБ. Снизу отмечена область покупателя между отметками 1425,80 и 1445,18.
График 1: индекс ММВБ, 8-мичасовой таймфрейм
Поскольку в эту область было всего два захода, после чего реализовались два импульсных ухода вверх, то можно считать эту зону очень сильной. Вверху обозначена зона продавца между отметками 1511,75 и 1538,30. Теста верхней границы пока не было, зато нижней границы цена касалась больше положенного. Это дает хорошие шансы на пробой линии 1511,75 и тест верхней границы зоны продавца. На текущий момент цена находится в области экватора между отметками 1467,93 и 1471,41. Само по себе нахождение в этой области уже говорит о том, что медведи по крайней мере отступили на время. А V-образная динамика последних дней говорит о том, что идет крупная борьба, в которой уже перемололо кучу мелких спекулянтов. Ключевые точки медведей: 1-ая — верхняя граница экватора, 2-ая — отметка 1490,27 (фиолетовая линия), от которой наблюдался сильнейший медвежий импульс. На мой взгляд, закрепление в области 1471,41-1490,27 будет означать капитуляцию продавцов.
График 2: инструмент SI1!, 8-мичасовой таймфрейм
Фьючерс на валютную пару доллар США — российский рубль скорректировался где-то на 50% бычьего импульса, сформированного после пробоя сопротивления 33782. Цели по коррекции можно считать выполненными, если это коррекция. Ключевая поддержка находится на линии 34734,86, важное сопротивление находится чуть выше у отметки 35108,67. Сейчас цена находится в диапазоне между указанными поддержкой и сопротивлением. Какое дальнейшее направление будет избрано по инструменту станет ясно после выхода из указанного диапазона. Пока признаков в пользу любого из сценариев я не вижу.
График 3: индекс РТС, 8-мичасовой таймфрейм
Индекс РТС на этом фоне выглядит слабее, нежели рублевый аналог. Цена движется в рамках расширяющегося нисходящего канала. Но сейчас есть доводы в пользу быков. Так, ложный пробой уровня 1285,29 и быстрый импульсный уход выше, а также возврат в зону накопления 1331,49-1359,61,- дают краткосрочный перевес в пользу длинных позиций. Выше по-прежнему ключевое сопротивление 1359,61. Удержание котировок в области проторговки усилит шансы на пробой указанного сопротивления в дальнейшем.
График 4: инструмент RTS1!, 8-мичасовой таймфрейм
Похожая ситуация наблюдается и по фьючерсу на индекс РТС. Мы также стали свидетелями теста области вблизи отметки 128155. После чего случился сильный бычий вынос вверх и возврат в диапазон 132700-135660, верхняя граница которого также остается ключевым сопротивлением. Выше нависает очередным сопротивлением линия нисходящего тренда.В целом характер движения уже несколько дней мне напоминает события осени 2011 года. Тогда бычий импульс был усилен сильным гэпом вверх в понедельник, что задало тренд еще на 3 недели. Сработает ли подобная конструкция сейчас, сказать сложно, нужно посмотреть динамику цен 10 февраля.Но ощущение дежавю довольно сильное еще и потому, что тогда я был в короткой позиции и потерял огромные деньги. Если сильного импульса вверх не случится, то стоит приготовиться к истощению бычьего импульса и возможному началу очередного снижения со второй половины понедельника.