Праздничная лавина

Постепенно возвращаюсь в рабочий режим. Пришло время обсудить ситуацию на фондовых рынках.  Начну с американского рынка. Фьючерс на индекс DOW 8 сессий подряд консолидируется в узком диапазоне вблизи максимумов под отметкой 16500. Фьючерсы на индексы S&P500  и Nasdaq100 несколько отступили от максимумов, но сейчас решили вновь их протестировать. Если обновления максимумов с закреплением выше не произойдет в ближайшие дни, то характер торгов примет вид диапазонных, что станет 1-м признаком завершения растущей тенденции.

На фьючерсном рынке сырья давление усиливается. Нефть марки WTI потеряла около 8% за последние 7 торговых сессий. Текущая котировка $92,68. Уровень вблизи отметки 92,00  может несколько приостановить снижение, но потенциал не исчерпан, на мой взгляд, стоит готовиться к целям 90,00 и 85,00. Фьючерс на медь оттолкнулся  от верхней границы диапазона 3,0000-3,4000.  Если отметка 3,3000 не устоит, то стоит вновь ждать теста нижней границы, а при условии сохранения негативной тенденции в Китае, может случиться и пробой.

Азиатский регион сегодня в красной зоне. Ключевое внимание концентрируем на ситуации в Китае. Индекс Shanghai закрылся снижением на 0,80%. Негативный прогноз по китайской экономике сохраняется. Сонаправленно двигались и другие индексы региона: Asia Dow -0,82%, Nikkei225 -1,50%,  Hang Seng -0,91%.

График 1: индекс ММВБ, дневной таймфрейм

Россия торгуется  в соответсвтии с предновогодними прогнозами, изложенными в моем интервью (смотреть с 14-й минуты), а также в моих обзорах в рамках негативного сценария, впервые изложенного еще в обзоре от 22 ноября. В первую очередь это касается фьючерса на индекс РТС. Негативные факторы, которые накапливались в течение ушедшего года, подобно снегу на вершине горной цепи, обрушились лавиной в первый день торгов нового года.

Индекс ММВБ хватается за последнюю возможность остаться в восходящем тренде. Пока  на дневном графике текущий минимум выше предыдущих, что оставляет шансы удержаться на ключевой поддержке 1460. Однако если консолидация на текущих уровнях окажется недолгой, то перевес в пользу дальнейшего снижения сохранится. Плохо для медведей то, что все движение произошло очень быстро, показав максимальный диапазон за последние месяцы. В развитие ситуации подобно сценарию после кипрского гэпа верится мало. Рынок любит преподносить сюрпризы.

Индекс РТС уже достаточно долго  торгуется с расширяющимся спредом к индексу ММВБ и выглядит слабее на ниве продолжения укрепления американского доллара против рубля. Котировка тестирует  предыдущий минимум вблизи отметки 1390. Шансы на тест отметки 1360  сохраняются.

График 2: индекс РТС, дневной таймфрейм

Фьючерс на индекс РТС после снижения до отметки 138020  торгуется в диапазоне, верхней границей которого  видится уровень вблизи отметки 140000. Поскольку консолидация продолжается 2-й день, стоит ожидать повторного теста отметки 138020, если тест окажется удачным, и цена сможет 2-й раз оттолкнуться вверх, шансы на рост с преодолением отметки 140000 возрастут.  Но  я больше настроен увидеть картину, при которой котировки не смогут набрать достаточного импульса вверх, поэтому основное мнение в пользу продолжения снижения сохраняется.

График 3: фьючерс на пару доллар-рубль (SI), дневной таймфрейм

Стоит обратить пристальное внимание на фьючерс на валютную пару доллар-рубль. После импульса на дневном графике сформировалась фигура «дожи-повешенный», и если сегодня день закроется ниже отметки 33500, то это может стать подтверждением для снижения в пятницу. В целом график по SiH4 краткосрочно смотрится не в пользу быков, поскольку за дожи может сформироваться очередная фигура «повешенного» и только импульс вверх сможет отменить эти признаки слабости. Продолжение консолидации над отметкой 33500 также будет свидетельствовать о наличии слабости.